🗓 2024 год предполагает вероятность снижения ставок ФРС и очередную политическую борьбу за нового президента США.

🔮 Сегодня мы рассмотрим один из прогнозов на предстоящий год, ориентируясь на исторические совпадения с текущими условиями на рынке акций США.

📎 Прогноз этот - бычий, а все другие подробности можно узнать в нашем блоге.

🔎 Если мы посмотрим на сезонные тенденции в годы выборов, каким будет и 2024 год, то для рынков США эти тенденции в основном бычьи.

📌 Наиболее бычий сценарий - это когда действующий президент баллотируется на переизбрание. Подробнее - в заметке нашего блога.

🎅Ралли Санта-Клауса — это явление на фондовых рынках, заключающееся в росте цен на акции с последней недели декабря до первых двух дней января.

📍S&P 500 за период этого ралли в ретроспективе приносил средний прирост в размере 1,10%.

👉 Будет ли ралли Санта-Клауса в этом году? Пробуем ответить на этот вопрос в нашем блоге.

🎁 Последний квартал 2023 года стал долгожданным рождественским подарком для инвесторов. Большинство основных классов активов за последние три месяца года показали высокую доходность.

👍 Ожидания более раннего снижения ставок привели к почти повсеместному ралли. Акции развитых рынков принесли 11,5% совокупной доходности, в то время как глобальные облигации обеспечили доходность 8,1%.

🌍 Сырьевые товары стали исключением, упав на 4,6% и завершив невыразительный год для этого класса активов после ажиотажного 2022 года. Свежий обзор глобальных рынков читайте в нашем блоге.

🗓 2023 год останется в истории рынка как продолжение тренда роста удельного веса акций 10 крупнейших компаний в индексе S&P 500.

📈 Облигации резко выросли в 4-м квартале 2023 года, что позволило индексу совокупных облигаций США Bloomberg получить доходность 5,5% за год.

👆Акции роста существенно опережали акции стоимости, а Russell 1000 почти весь год опережал Russell 2000. Аналитика с результатами прошедшего года и возможные тенденции года наступившего в материале нашего блога.

🤔 По статистике за длительный период времени январь может показаться одним из доходных месяцев для инвестиций.

⬇️ Однако последние десятилетия демонстрируют иную картину.

✍️ Какие тенденции позволяет прогнозировать сезонность января, рассказываем в нашем блоге.

🏃‍♂️Гонка за право стать первым крупным центральным банком, который снизит процентные ставки в 2024 году, - это соревнование, в котором на самом деле не хочет выигрывать ни один центральный банк.

💰Конечно, такое снижение было бы благом для акций. Но победитель вполне может столкнуться с рецессией и с ослаблением своей валюты.

🧑‍💻 В нашем блоге рассказываем о перспективах доллара и евро с учетом предполагаемого снижения ставок соответствующими регуляторами

За последние две недели в январе 2024 года из фондов акций #США произошел отток капитала около 16,31 миллиардов $USD, что отражает настроение инвесторов после длительного оптимистичного настроя.

Эти слова можно было бы сказать сегодня, но они были сказаны в мае 1981 года, в очередное время неопределенности на рынках. #Новости вызывают турбулентность в краткосрочной перспективе, но фундаментальные показатели компаний управляют рынками в долгосрочной перспективе. Подходящего времени для инвестирования не бывает.Сегодняшний день не является исключением… процентные ставки, президент, постоянные раздоры на Ближнем Востоке, чрезмерное правительственное регулирование и Конгресс, который является скорее частью проблемы, чем частью решения. У осторожного человека может возникнуть искушение не инвестировать в таких обстоятельствах, если только он не захочет воспользоваться представившейся возможностью.

В 2000 году технологические компании #США были переоценены в гораздо большей степени, чем сейчас лидеры рынка. На вершине интернет-пузыря было много мусора, который взорвался. На этот раз меньше шума, и большинство акций с мега-капитализацией являются законными инвестициями.

👨 2024 год является годом выборов в США. Но не только это обстоятельство может повлиять на доходность акций США в текущем году.

📝 В целом перспективы видятся сейчас в светлых тонах. Подробный аналитический материал читайте в нашем блоге.

#Капитал -это совокупное распределение финансовых активов между розничными инвесторами, взаимными фондами, пенсионными управляющими компаниями. По историческим меркам доля капитала в акциях зашкаливает на уровне 49%. Что исторически приводило к потенциальной высокой волантильности и убыткам. В стратегиях #AVC предусмотрены условия временного выхода из рынка акций по техническим индикаторам. С начала года все активы в стратегиях AVC были временно проданы. На площадке IAl для стратегии #AVCBlue при нахождении в денежном фонде производятся начисление процентов ( согласно условий IB брокера)

Японские акции продолжают относительный рост к акциям Китая. Их рост обусловлен привлекательными оценками и прогрессом в корпоративном управлении. Охлаждение спроса у инвесторов к покупке китайских акций - это прежде всего трудности в экономике и геополитические риски в настоящий момент.

#Япония #Китай #акции

AVC Advisory - Wealth Management since 2001

Акции Японии относительно мировой рыночной капитализации на протяжении длительного времени постепенно утрачивали спрос. Поэтому эту тенденцию необходимо учесть в инвестиционной стратегии пассивным инвесторам. В 2023 году японские фонды акций использовались в наших стратегиях моментум AVC Blue согласно принципам отбора активов в портфель по относительной силе.

#акции #Япония #AVCBlue

AVC Advisory - Wealth Management since 2001

Приток 0,49 млрд. $ в высокодоходные фонды США за последнюю неделю указывает на оптимизм инвесторов и готовность взять на себя более высокий риск. Интерес к этим фондам вызван ожиданиям снижения ключевой ставки ФРС, что в итоге будет влиять на возможность получать компаниями более дешевые кредиты.

#ФРС #США

AVC Advisory - Wealth Management since 2001

Высокая доля 7 компаний в капитализации индекса S&P 500 вызывает обеспокоенность в отношении диверсификации и стабильности рынка акций. Если бы эти акции оказались хуже рынка, могли бы быть потенциальные риски более глубоких коррекций. В 2023 году большинство стратегий моментум не смогли опередить SPX.

$SPX #акции @AVCAdvisory

📢 Политические новости наверняка будут доминировать в заголовках в 2024 году. Учитывая бушующие дебаты по вопросам иммиграции, международной политики и социальных вопросов, президентские выборы в США предполагают быть особенно обсуждаемыми.

❓Но как предстоящие выборы повлияют на рынки? Стоит ли инвесторам переживать из-за роста неопределенности, вызванной выборами?

👉 Рассматриваем разные способы влияния выборов на рынки в материале нашего блога

Индекс тоннажа грузовых автомобилей не является основным индикатором рынка. Но этот график очень интересен, поскольку показывает, как фондовый рынок США имеет тенденцию следовать за реальной экономической ситуацией в стране. Явное отставание очень заметно, судя по динамике двух индексов, начиная с эпидемии ковида 2020 года.

#США @AVCAdvisory

На графике представлены совокупные потоки в глобальные фонды по секторам. В технологический сектор по-прежнему наблюдается сильный приток средств, что вызывает поистине детский энтузиазм инвесторов и веру в потенциал технологических компаний. А что может пойти не так?

#технологическийсектор @AVCAdvisory

Исторически было много случаев, когда снижение процентных ставок совпадало со значительными событиями и оказывало значительное влияние на фондовый рынок и экономику США в целом.

#США #ставка @AVCAdvisory