Как прошел день

🇷🇺 Российский рынок акций снизился в пятницу на 1,34%, а за неделю на 3%, до 3997п. по индексу Мосбиржи. Коррекция после достижения максимума в 3502п. в пятницу 17 мая без сильного информационного повода обусловлена, вероятнее всего, ослаблением дивидендного фактора, высокими процентными ставками и укреплением рубля. Пара USDRUB снизилась до 89,52 руб. (-0,54%), а пара CNYRUB до 12,39 руб. (-0,15%).
🚢 Акции Совкомфлота (#FLOT +1,33%) одни из немногих, которые смогли вырасти в пятницу. Компания в 1К24 смогла заработать $216 млн. (-10,4% кв/кв) чистой прибыли. Показатель EBITDA вырос на 0,5% кв/кв, до $334 млн. Чистый долг невысок - $234 млн. Руководство компании подтвердила приверженность планам по выплате дивидендов за 2023 г. на уровне 50% от скорр. годовой прибыли по МСФО.
🪵 Группа Сегежа (#SGZH -3,63%) также подвела итоги 1К24. Выручка увеличилась до 22,8 млрд руб. (+22% г/г), OIBDA выросла до 2,53 млрд руб. (+140% г/г), чистый убыток выросла до 5,18 млрд руб. (+38% г/г), чистый долг вырос до 133,6 млрд руб. (+9% кв/вк). Ситуация в компании остается сложной, несмотря на небольшие подвижки в финансовых результатах на фоне улучшения ценовой конъюнктуры на продукцию Группы, роста спроса и снижения себестоимости производства. Долговая нагрузка остается высокой - чистый долг/OIDBA LTM на 31.03.2024 составил 12,4х. Представители Группы заявили, что «вопрос долга» компания планирует закрыть до конца года при поддержке акционеров компании. При этом пока что решения по SPO не принято. Кроме того, идут переговоры с банками относительно пролонгации долга
☑️ Европлан (#LEAS-1,03%) представил неплохие результаты по МСФО за 1К24. Чистая прибыль выросла до 4,4 млрд руб. (+33% г/г), чистый процентный доход увеличлся на 45% г/г, до 5,7 млрд руб. Капитал составил 48,9 млрд руб. (+8,5% кв/кв), лизинговый портфель - 240,7 млрд руб. (+4,8% кв/кв).

🌐 Американские индексы пытаются частично отыграть потери четверга: S&P прибавляет 0,79%, Nasdaq - 1,22%.

Мичиганский университет опубликовал инфляционные ожидания населения на год вперед и на 5 лет. На годовом интервале инфляционные ожидания выросли до 3,3% в мае по сравнению с 3,2% ранее, на 5ти летнем сроке - остались на уровне 3,1%. Оба показателя оказались лучше ожиданий рынка (3,5% и 3,1%). Вместе с ростом инфляционных ожиданий на год вперед ухудшились и настроения потребителей - индекс доверия потребителей (Michigan Consumer Sentiment) снизился до 69.1 п. по сравнению с 77.3 п. ранее..

Не является инвестиционной рекомендацией

#РСХБ #акции #облигации

Более подробно финансовые рынки за неделю читайте по ссылке ниже 👇🏻

🔎Азиатские площадки начали понедельник с восстановления утраченных на прошлой неделе уровней. Nikkei прибавляет 0,6%. В основном спрос концентрируется в техстоках. Представители Банка Японии Уеда и Учида высказали ряд «глубоких» мыслей. В частности, Уеда заявил о том, что надо заякорить инфляционные ожидания и, что точный расчет в установлении нейтральной ставки является вызовом. Учида, в свою очередь, сказал, что окончание борьбы с дефляцией стало очевидно, а зарплаты продолжат расти в будущем. Инвесторы сделали вывод о том, что, по крайней мере, в обозримом будущем Банк Японии не будет «ужесточаться». Индексы материкового Китая и Гонконга также перешли к росту: двухдневные военные учения рядом с границами Тайваня закончились без «эксцессов». Корпоративные прибыли китайских компаний за январь-апрель выросли на 4,3% (до 2,09 трлн юаней), темпы роста сохранились на уровне первого квартала. Вслед за умеренным снижением индекса доллара юань показывает признаки укрепления. Нефтяные котировки – без существенных изменений после тестирования локального дна в пятницу. Российский рынок открылся снижением в продолжении коррекции. На открытии сильнее всего теряют Сегежа (-2,4%) и НЛМК, у которого сегодня дивидендный гэп.

📊 Банк Японии будет осторожно применять систему таргетирования инфляции. Глава Банка Японии заявил в понедельник, что регулятор будет осторожно применять систему таргетирования инфляции, отметив наличие проблем после многих лет сверхмягкой денежно-кредитной политики. Уэда отметил, что точная оценка нейтральной процентной ставки особенно сложна в Японии, учитывая продолжительный период почти нулевых краткосрочных процентных ставок за последние 30 лет. Замглавы главы Банка Японии Ш. Учида заявил, что конец борьбы Японии с дефляцией близок, но признал, что привязка инфляционных ожиданий к целевому показателю в 2% является «большой проблемой», т.к. условия на рынке труда изменились структурно и необратимо, что помогло устранить первоначальные причины дефляции, такие как избыточное предложение рабочей силы. В марте Банк Японии сигнализировал, что восьмилетний период отрицательных процентных ставок завершился. Глава регулятора Уэда заявил, что центральный банк намерен повышать ставки до уровней, которые считаются нейтральными для экономики, до тех пор, пока темпы роста и инфляции будут соответствовать его прогнозам.
 
📈 КНР создает фонд объемом $47,5 млрд для развития полупроводникой промышленности. Китай создал инвестиционный фонд, поддерживаемый государством, для развития своей полупроводниковой промышленности, с уставным капиталом в 344 млрд юаней ($47,5 млрд). Фонд станет третьим и крупнейшим фондом, запущенных Китайским инвестиционным фондом индустрии интегральных схем, известным как «Big Fund». На протяжении последних лет Big Fund предоставлял финансирование двум крупнейшим производителям микросхем в Китае - Semiconductor Manufacturing International Corporation и Hua Hong Semiconductor, а также производителю флэш-памяти Yangtze Memory Technologies и ряду более мелких компаний и фондов. Минфин КНР является крупнейшим акционером нового инвестфонда с долей в 17% и оплаченным капиталом в 60 млрд юаней, а China Development Bank Capital является вторым по величине акционером с долей в 10,5%. В качестве инвесторов указаны еще 17 организаций, в том числе 5 крупных китайских банков: Industrial and Commercial Bank of China, China Construction Bank, Agricultural Bank of China, Bank of China, и Bank of Communications, каждый из которых обладает порядка 6% от общего капитала.
 
#daily #interfax

📈 SFI (ПАО «ЭсЭфАй») представил результаты по итогам 1 кв. 2024 г. Чистый процентный доход вырос на 51,6% г/г, до 5,7 млрд руб., тогда как общий доход от операционной деятельности и финансовый доход за 3 месяца вырос на 27% г/г, до 12,4 млрд руб. Чистая прибыль холдинга составила 8,1 млрд руб., что на 35% больше, чем годом ранее. Ключевыми активами SFI являются ЛК «Европлан», страховая компания ВСК, 51%, также компания обладает вложениями в М.Видео-Эльдорадо» и «РуссНефть».

📈 Новости IPO. Всеинструменты.ру планирует провести на Мосбирже IPO в ближайшие несколько месяцев и привлечь 15-20 млрд руб., - Ведомости. По словам менеджмента компании, «компания постоянно изучает различные возможности и варианты дальнейшего роста бизнеса». Из ближайших IPO – запланировано IPO Группы «Элемент» на СПБ-бирже. Сбор заявок до 29 мая, начало торгов акциями запланировано 30 мая.

📊 МТС-Банк нарастил чистую прибыль по итогам 1 кв. 2024 г. до 3,9 млрд руб. (+35% г/г). Розничный кредитный портфель вырос на 5,9% с начала года и на 33,1% за 12 месяцев до 359,3 млрд руб. Операционные доходы до создания резервов составили 19,0 млрд руб. или на 40,3% г/г. CIR снизился до 30,0% по сравнению с 32,3% годом ранее. Рентабельность капитала (ROE) составила 21,1%.
 
#daily #interfax
 

❗️Группа А101 повысила ориентир по купону по новому выпуску облигаций серии БО-001Р-01 до не выше 17,00% годовых, что соответвует доходности не выше 18,36% годовых (ранее не выше 16,50%, YTM не выше 17,81%)

🔎Дата сбора заявок: 28.05.2024
🔎Дата размещения: 30.05.2024
🔎Срок обращения выпуска: 3 года
🔎Купонный период: 30 дней
🔎Рейтинги: A(RU) от АКРА/ruA от Эксперт РА

Не является инвестиционной рекомендацией