Как прошел день
🇷🇺Российский рынок акций в пятницу закрылся минимальным ростом на 0,03% по индексу МосБиржи. Рубль продолжил динамично ослабляться, достигнув 97,8 руб. за евро (+2,8%), 89,55 руб. за доллар США (+2,26%) и 12,33 руб. за юань (+2,28%). Неплохо выросли экспортеры - российский ТЭК (+0,35%), компании металлургии и горной добычи (+0,6%). «В плюсе» закрылись индексы компаний финансового (+0,17%) и потребительского секторов (+0,28%).
🛢 #TRNFP (+1,5%) – акционеры одобрили рекомендацию СД компании – на дивиденды будет направлено 120 млрд руб., размер дивиденда на «обычку» и привилегированные акции составляют 16 665 руб.
🌲 #SGZH (+4,46%) – акции продолжают расти на рекордных оборотах (1,95 млрд руб.). Высокая доля валютной выручки и планы по развитию экспорта в Африку из-за нисходящей динамики рубля улучшает финансовый профиль компании с точки зрения долговой нагрузки.
💎#ALRS (+2,2%) – компания не раскрывает свои финансовые и операционные результаты, но по косвенным данным российскому отраслевому монополисту удается удерживать долю на мировом рынке. Валютная выручка и ожидания новостей по дивидендам за 1-е полугодие текущего года подогревают спрос на #ALRS. Подтверждаем наш таргет по #ALRS на 12 месяцев в размере 87 руб.
💧#HYDR (+0,8%) – На ГОСА акционеры приняли решение направить на дивиденды 22,4 млрд руб. из расчета 0,05025 рубля на одну акцию. По данным пресс-релиза одобренные дивиденды выше среднего значения объявленных за 3 предыдущих периода дивидендов и составляет 50% от скорректированной прибыли Группы за 2022 год. Дата отсечки - 11 июля 2023 года.
▪#RASP (+1,3%) - к росту акций черной металлургии благодаря оптимистичному новостному фону присоединились акции «Распадской». Экспорт угля продолжает расти, несмотря на санкционные ограничения – так за 4М23 поставки российского энергоугля в Индию выросли в 6 раз год к году, а в апреле в 9,5 раз, до 758,9 тыс. т.
🌐 Американские фондовые площадки растут благодаря ослаблению инфляционного давления и замедлению роста потребительских расходов – #DJI (+0,7%), #S&P (+1,2%), #NDX (+1,7%). В мае базовый индекс цен расходов на личное потребление, находящийся под пристальным наблюдением монетарного регулятора, вырос на 0,3% м/м, базовая инфляция PCE выросла на 4,6% г/г, хотя общий показатель вырос всего на 3,8% г/г. Расходы выросли всего на 0,1% м/м, что ниже оценки в 0,2% и является резким падением по сравнению с ростом на 0,6% в апреле. Личные доходы увеличились на 0,4%, опередив оценку в 0,3%. Растут все сектора фондового рынка – в первой тройке – technology (+1,7%), потребсектор (+1,4%) и ИТ-сектор (+1,3%). Несмотря на оптимистичный настрой участников торгов вероятность повышение ставки на 25 б.п. поддерживается на уровне выше 85%, по данным CME Group, слабо отреагировав на публикацию данных в пятницу.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
🇷🇺Российский рынок акций в пятницу закрылся минимальным ростом на 0,03% по индексу МосБиржи. Рубль продолжил динамично ослабляться, достигнув 97,8 руб. за евро (+2,8%), 89,55 руб. за доллар США (+2,26%) и 12,33 руб. за юань (+2,28%). Неплохо выросли экспортеры - российский ТЭК (+0,35%), компании металлургии и горной добычи (+0,6%). «В плюсе» закрылись индексы компаний финансового (+0,17%) и потребительского секторов (+0,28%).
🛢 #TRNFP (+1,5%) – акционеры одобрили рекомендацию СД компании – на дивиденды будет направлено 120 млрд руб., размер дивиденда на «обычку» и привилегированные акции составляют 16 665 руб.
🌲 #SGZH (+4,46%) – акции продолжают расти на рекордных оборотах (1,95 млрд руб.). Высокая доля валютной выручки и планы по развитию экспорта в Африку из-за нисходящей динамики рубля улучшает финансовый профиль компании с точки зрения долговой нагрузки.
💎#ALRS (+2,2%) – компания не раскрывает свои финансовые и операционные результаты, но по косвенным данным российскому отраслевому монополисту удается удерживать долю на мировом рынке. Валютная выручка и ожидания новостей по дивидендам за 1-е полугодие текущего года подогревают спрос на #ALRS. Подтверждаем наш таргет по #ALRS на 12 месяцев в размере 87 руб.
💧#HYDR (+0,8%) – На ГОСА акционеры приняли решение направить на дивиденды 22,4 млрд руб. из расчета 0,05025 рубля на одну акцию. По данным пресс-релиза одобренные дивиденды выше среднего значения объявленных за 3 предыдущих периода дивидендов и составляет 50% от скорректированной прибыли Группы за 2022 год. Дата отсечки - 11 июля 2023 года.
▪#RASP (+1,3%) - к росту акций черной металлургии благодаря оптимистичному новостному фону присоединились акции «Распадской». Экспорт угля продолжает расти, несмотря на санкционные ограничения – так за 4М23 поставки российского энергоугля в Индию выросли в 6 раз год к году, а в апреле в 9,5 раз, до 758,9 тыс. т.
🌐 Американские фондовые площадки растут благодаря ослаблению инфляционного давления и замедлению роста потребительских расходов – #DJI (+0,7%), #S&P (+1,2%), #NDX (+1,7%). В мае базовый индекс цен расходов на личное потребление, находящийся под пристальным наблюдением монетарного регулятора, вырос на 0,3% м/м, базовая инфляция PCE выросла на 4,6% г/г, хотя общий показатель вырос всего на 3,8% г/г. Расходы выросли всего на 0,1% м/м, что ниже оценки в 0,2% и является резким падением по сравнению с ростом на 0,6% в апреле. Личные доходы увеличились на 0,4%, опередив оценку в 0,3%. Растут все сектора фондового рынка – в первой тройке – technology (+1,7%), потребсектор (+1,4%) и ИТ-сектор (+1,3%). Несмотря на оптимистичный настрой участников торгов вероятность повышение ставки на 25 б.п. поддерживается на уровне выше 85%, по данным CME Group, слабо отреагировав на публикацию данных в пятницу.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
Как прошел день
🇷🇺 Российский рынок акций в среду вырос до нового максимума, 2897п. по #IMOEX, прибавив 1,28%. Лучшие результаты среди базовых отраслевых индексов показали российский ТЭК (+1,7%) и потребсектор (+0,8%).
🛢️ #NVTK (+1,85%), #LKOH (+1,4%), ROSN (+1,32%) – улучшение ценовой конъюнктуры в нефти ($80 по Brent) на фоне растущих поставок углеводородов в Китай повышает оценку российских компаний сектора.
🛒 #FIVE (+5,45%) - после динамичного восстановления котировок «Магнита» в июне инвесторы обратили внимание на другого лидера российского продуктового ритейла. Компания на днях подтвердила планы по высокие темпы роста сети – в текущем и следующем году X5 Group планирует открывать по 1,8-2 тыс. новых магазинов.
💎 #ALRS (+2,49%) - компания сохраняет высокий экспортный потенциал – российский экспорт алмазов в 2022 году составил порядка $3,8 млрд согласно недавно опубликованной статистики Кимберлийского процесса. Причиной роста котировок в отсутствие отчетности - ослабление рубля и возросшие дивидендные ожидания инвесторов, после того как глава Якутии допустил возможность выплаты «АЛРОСА» дивидендов за 1-е полугодие 2023 года при сохранении стабильной ситуации на рынке алмазов. Напомним, что наш таргет на ближайшие 12 месяцев в 87 руб. сохраняет потенциал роста акций еще на 13,7%.
📊 Инфляция в июне. На потребительском рынке цены выросли на 0,37% м/м. В годовом выражении инфляция составила 3,25% г/г.
Инфляция за неделю с 4 по 10 июля выросла +0,14% с 0,13% неделей ранее или до 3,59% с 3,43% в годовом выражении. В секторе продовольственных товарах рост цен продолжил замедляться до +0,10% с +0,12% за счет снижения темпов удорожания как плодоовощной продукции, так и остальных продуктов питания. В секторе непродовольственных товаров темпы роста цен сохранились на уровне предыдущей недели (+0,12%). В секторе услуг рост цен ускорился до +0,27% с +0,18% на фоне повышения темпов удорожания авиабилетов.
Цены на автомобильный бензин выросли за неделю на 0,4% (+0,28% неделей ранее), дизельное топливо подорожало на 0,1% (+0,1% неделей ранее), темпы роста цены на корвалол замедлились до +0,1% с +0,4%.
🌐 Американские фондовые площадки торгуются «в плюсе» – #DJI (+0,5%), #S&P (+0,8%), #NDX (+1%). Июньский ИПЦ снизился в годовом выражении сильнее ожиданий инвесторов, с 4 % до 3%, при прогнозе в 3,1%. Главным позитивом для участников торгов стало снижение базовой инфляция, одного из ключевых маркеров для ФРС, до 4,8% с 5,3% в годовом выражении, и с 0,4% до 0,2% м/м. Позитивная ценовая статистика, скорее всего, не изменит решения голосующих членов FOMC на июльском заседании, но риторика главы ФРС может «смягчиться». Рынок растет широким фронтом – в отраслевых лидерах materials (+1,3%), utilities (+1,2%) и коммуникационные сервисы (+1,1%).
#WDC (-0,4%), #STX (-0,6%) - согласно отчету TrendFocus, объем отгрузок жестких дисков во 2К23 составил от 30,8 до 32,2 млн единиц, сократившись на 20,2% год к году. При этом в 1К23 падение поставок жёстких дисков составило в годовом выражении 33,5 %. Среди тенденций в отрасли отмечается – за 2К23 отгрузки 3,5-дюймовых дисков сократились год-к году на 45% (-27% г/г в 1К23), при этом «каннибализация» рынка традиционных накопителей сегментом SSD-накопителей сохраняется. По расчетам аналитиков Wells Fargo доля за полугодие Toshiba сократила свою рыночную долю с 22% до 17,5% в пользу Seagate и Western Digital, доли которых выросли до 44,5% (+1,5%) и 38% (+3%) соответственно.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации
🇷🇺 Российский рынок акций в среду вырос до нового максимума, 2897п. по #IMOEX, прибавив 1,28%. Лучшие результаты среди базовых отраслевых индексов показали российский ТЭК (+1,7%) и потребсектор (+0,8%).
🛢️ #NVTK (+1,85%), #LKOH (+1,4%), ROSN (+1,32%) – улучшение ценовой конъюнктуры в нефти ($80 по Brent) на фоне растущих поставок углеводородов в Китай повышает оценку российских компаний сектора.
🛒 #FIVE (+5,45%) - после динамичного восстановления котировок «Магнита» в июне инвесторы обратили внимание на другого лидера российского продуктового ритейла. Компания на днях подтвердила планы по высокие темпы роста сети – в текущем и следующем году X5 Group планирует открывать по 1,8-2 тыс. новых магазинов.
💎 #ALRS (+2,49%) - компания сохраняет высокий экспортный потенциал – российский экспорт алмазов в 2022 году составил порядка $3,8 млрд согласно недавно опубликованной статистики Кимберлийского процесса. Причиной роста котировок в отсутствие отчетности - ослабление рубля и возросшие дивидендные ожидания инвесторов, после того как глава Якутии допустил возможность выплаты «АЛРОСА» дивидендов за 1-е полугодие 2023 года при сохранении стабильной ситуации на рынке алмазов. Напомним, что наш таргет на ближайшие 12 месяцев в 87 руб. сохраняет потенциал роста акций еще на 13,7%.
📊 Инфляция в июне. На потребительском рынке цены выросли на 0,37% м/м. В годовом выражении инфляция составила 3,25% г/г.
Инфляция за неделю с 4 по 10 июля выросла +0,14% с 0,13% неделей ранее или до 3,59% с 3,43% в годовом выражении. В секторе продовольственных товарах рост цен продолжил замедляться до +0,10% с +0,12% за счет снижения темпов удорожания как плодоовощной продукции, так и остальных продуктов питания. В секторе непродовольственных товаров темпы роста цен сохранились на уровне предыдущей недели (+0,12%). В секторе услуг рост цен ускорился до +0,27% с +0,18% на фоне повышения темпов удорожания авиабилетов.
Цены на автомобильный бензин выросли за неделю на 0,4% (+0,28% неделей ранее), дизельное топливо подорожало на 0,1% (+0,1% неделей ранее), темпы роста цены на корвалол замедлились до +0,1% с +0,4%.
🌐 Американские фондовые площадки торгуются «в плюсе» – #DJI (+0,5%), #S&P (+0,8%), #NDX (+1%). Июньский ИПЦ снизился в годовом выражении сильнее ожиданий инвесторов, с 4 % до 3%, при прогнозе в 3,1%. Главным позитивом для участников торгов стало снижение базовой инфляция, одного из ключевых маркеров для ФРС, до 4,8% с 5,3% в годовом выражении, и с 0,4% до 0,2% м/м. Позитивная ценовая статистика, скорее всего, не изменит решения голосующих членов FOMC на июльском заседании, но риторика главы ФРС может «смягчиться». Рынок растет широким фронтом – в отраслевых лидерах materials (+1,3%), utilities (+1,2%) и коммуникационные сервисы (+1,1%).
#WDC (-0,4%), #STX (-0,6%) - согласно отчету TrendFocus, объем отгрузок жестких дисков во 2К23 составил от 30,8 до 32,2 млн единиц, сократившись на 20,2% год к году. При этом в 1К23 падение поставок жёстких дисков составило в годовом выражении 33,5 %. Среди тенденций в отрасли отмечается – за 2К23 отгрузки 3,5-дюймовых дисков сократились год-к году на 45% (-27% г/г в 1К23), при этом «каннибализация» рынка традиционных накопителей сегментом SSD-накопителей сохраняется. По расчетам аналитиков Wells Fargo доля за полугодие Toshiba сократила свою рыночную долю с 22% до 17,5% в пользу Seagate и Western Digital, доли которых выросли до 44,5% (+1,5%) и 38% (+3%) соответственно.
Не является инвестиционной рекомендацией
#РСХБИнвестиции #акции #облигации