Юлия Михальчук • Case by Case
16.4K subscribers
1.96K photos
189 videos
14 files
1.62K links
👩🏻‍⚖️ Адвокат. Выигрываю корпоративные, банкротные и семейные споры.

🥇 Вхожу в топ-100 персон банкротства по версии портала PROбанкротство.

📲 Связаться @Yulia_Mikhalchuk

Канал внесен в реестр https://www.gosuslugi.ru/snet/67406462c577eb7c52128ffd
Download Telegram
May 23
May 24
May 25
👆👆👆 «Сын за отца не отвечает» — пока не докажут обратное

Разбираю кейс «Компания планета воды» о рисках субсидиарной ответственности для родственников контролирующих лиц.

В последнее время мы стали замечать новый тренд — ответственность родственников КДЛ при банкротстве компании. И этот тренд наделал много шумихи и вселил страх — ведь кто захочет нести груз ответственности по долгам своего родственника-бизнесмена?

Давайте расставим все точки над i.

Если ваш супруг, отец или брат — директор компании, которая оказалась в банкротстве, не спешите паниковать. Родственные связи — еще не билет в клуб субсидиарных ответчиков. Это в очередной раз подтвердила кассация по делу «Компания планета воды».

В этом деле конкурсный управляющий попытался привлечь к субсидиарной ответственности не только бывших руководителей компании, но и их родственников. Аргумент — деньги выводились, имущество отчуждалось, в сделках участвовали родные. Значит, логично привлечь и их. Но суды, включая кассацию, не согласились.

Что решил суд?

Даже если родственник получал деньги от должника или участвовал в сомнительных сделках, это еще не делает его контролирующим лицом. Чтобы привлечь к субсидиарке, нужно доказать, что этот человек:
➡️ действительно мог влиять на действия руководителя;
➡️ распоряжался средствами должника;
➡️ получил непосредственную выгоду;
➡️ и что его действия стали необходимой причиной банкротства.

В отношении двух фигурантов — Алины Скребневой и Владимира Савочкина — этих доказательств не было. Они были родственниками директора, но не управляли бизнесом, не принимали решений, и их участие в операциях уже было оценено судом при оспаривании сделок. Повторно взыскивать с них ту же сумму в рамках субсидиарки — нельзя. Суд прямо сослался на принцип non bis in idem: дважды за одно и то же не наказывают.

Что с Самсоновыми?

Инну и Владимира Самсоновых суды привлекли к ответственности как лиц, контролировавших должника, но только по статье 61.11 — за действия, приведшие к невозможности погашения долгов. Однако по статье 61.12 (неподача заявления о банкротстве) суд в отношении Инны Самсоновой не дал мотивировки — и кассация отправила этот эпизод на новое рассмотрение.

Что важно для юристов и кредиторов?

Это дело — яркое напоминание: в делах о субсидиарной ответственности не всегда автоматом работают презумпции вины. Даже если перед вами близкий родственник директора — надо доказать:
➡️ что он знал, что делает;
➡️ вмешивался в управление;
➡️ и именно его действия стали причиной неплатежеспособности.

Самих по себе фактов будет явно недостаточно:
➡️ доверенности;
➡️ участия в сделках;
➡️ получения денежных средств;
➡️ родства с руководителем.
Важна именно фактическая возможность своими действиями оказывать влияние на принятие решений в компании, которые и довели компанию до банкротства.

Вывод

Родственные связи — не доказательство. Это только повод копать глубже. И если вы — родственник КДЛ, но не вмешивались в управление, действовали по доверенности или даже участвовали в сделках, не зная контекста — вы не автоматически становитесь ответчиком по субсидиарке.

Суды всё чаще оценивают не только формальные признаки, но и фактическую вовлеченность в управление, осведомленность, контроль, и полученную выгоду. Это — тот высокий стандарт доказывания, который отличает цивилизованную правовую систему от охоты на ведьм.

Родственник ≠ контролер.
Контролер = ответственность.
Но только при доказанном влиянии.

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 26
May 26
Требование по субсидиарке в личном банкротстве КДЛ: реестровое или текущее?

Разбираю дело, которое скоро будет пересмотрено Верховным Судом (Определение № 307-ЭС25-577(2) от 15.05.2025).

Комментарий:

16 июня 2025 года Верховный Суд РФ рассмотрит дело № А56-81442/2018, в котором решается принципиальный вопрос: может ли требование о привлечении к субсидиарной ответственности быть признано текущим платежом в деле о банкротстве физического лица, если основанием для такой ответственности стали обязательства, возникшие до возбуждения дела о личной несостоятельности.

Хронология событий

📌 Банкротство компании и субсидиарная ответственность:
➡️ 2014–2017 гг. — возникновение долгов ООО «ФДС» перед кредиторами.
➡️ 3 февраля 2019 г. — наступление обязанности у бывшего директора Смолиговца передать документы конкурсному управляющему ООО «ФДС».
➡️ Сентябрь – декабрь 2020 г. — фактическая передача документов.
➡️ 11 июля 2021 г. — Смолиговец привлечён к субсидиарной ответственности по делу № А56-56498/2018/суб.1.
➡️ 20 ноября 2023 г. — установлен размер субсидиарной ответственности: 32 261 419,30 руб.

📌 Банкротство физического лица:
➡️ 31 января 2019 г. — возбуждение дела о банкротстве Смолиговца Ф.Д. как физлица (введение процедуры реструктуризации).
➡️ 14 июня 2019 г. — признание должника банкротом, открытие процедуры реализации имущества.
➡️ 11 марта 2024 г. — АСгСПб признал требование реестровым.
➡️ 31 июля 2024 г. — 13ААС оставил решение в силе, указав: вред причинён до возбуждения дела о банкротстве физлица. Должник причинил вред своим бездействием ООО «ФДС» до того, как в его отношении было возбуждено дело о банкротстве. В силу чего обязательства должны квалифицироваться как реестровые.
➡️ 19 ноября 2024 г. — АС СЗО отменил акты и признала требование текущим.
➡️ 15 мая 2025 г. — дело передано в экономколлегию ВС РФ.
➡️ 16 июня 2025 г. — назначено рассмотрение в Верховном Суде.

Почему требования следует признать реестровыми, а не текущими? Читаем закон и разъяснения ВС РФ:
➡️ Пункт 1 ст. 5 Закона о банкротстве — обязательства, возникшие до подачи заявления о банкротстве, относятся к реестровым;
➡️ Пункт 10 Постановления Пленума ВАС РФ № 63 — разъяснено, что датой возникновения обязательства по возмещению вреда считается дата самого правонарушения, а не дата определения размера или вступления в силу судебного акта;
➡️ Пункт 1 Постановления Пленума ВАС РФ № 60 — указано: денежные обязательства, возникшие до возбуждения дела о банкротстве, не являются текущими ни в одной из процедур;
➡️ Сам вред (невозможность погашения обязательств ООО «ФДС») возник в 2014–2017 гг., когда еще не было возбуждено дело о банкротстве самого Смолиговца как физического лица.

Вывод
Квалификация требования как текущего судом кассационной инстанции — ошибка. Речь идёт о субсидиарной ответственности, вытекающей из долгов, сформировавшихся у компании до личного банкротства КДЛ. Ответственность имеет производный характер и не может отрываться от момента возникновения основного долга.

Таким образом:
➡️ Требование подлежит включению в реестр требований кредиторов, а не признанию текущим.
➡️ Поддержание позиции апелляционной инстанции Верховным Судом обеспечит соблюдение принципа равенства кредиторов, защиту интересов конкурсной массы и единообразие в правоприменении.

Дата рассмотрения дела 16 июня 2025 г. в 11 часов 30 минут.

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 27
May 27
Разбор кейсов, анализ законопроектов и саммари из аналитики в этом ТГ-канале…
Anonymous Poll
76%
Я обожаю читать — они очень полезны
13%
Я пропускаю мимо — мне это не надо
10%
Не могу определиться 🙈
May 27
May 28
💥 Искусственное дробление бизнеса = субсидиарка

Комментарий по делу о «Сибэлектрощите»

Когда бизнес тонет в долгах, у бенефициаров бывает соблазн: вывести выручку и заказы в аффилированное юрлицо («центр прибыли»), а долги, сотрудников и аренду оставить на старой компании («центр убытков»), которую потом спокойно обанкротить.

Но суды всё чаще говорят: нет, ребята, так не работает.

📌 В деле ООО «НПО Сибэлектрощит» конкурсный управляющий и кредитор попытались привлечь к субсидиарной ответственности целую группу: бенефициара, родственников, директоров и дружественные компании. Нижестоящие суды колебались, но Арбитражный суд Западно-Сибирского округа восстановил справедливость: ответственность — для всех. Потому что:
➡️ компании в группе были экономически синхронны — одна зарабатывала, другая умирала;
➡️ Анна Зотова была директором «СиТЭЛ», где не было ни собственных работников, ни реальной деятельности — зато была выручка, прокачанная через счета должника;
➡️ Наталья Зотова помогла перенести бизнес на «БКТП», когда стало понятно, что долги уже не вывезти.

⚖️ Суд указал: если бы бизнес велся нормально, выручки бы хватило на погашение долгов. Следовательно, само дробление и перенос прибыли – это деликт. А значит — вред кредиторам, субсидиарка бенефициарам.

📎 В моем комментарии для PROбанкротство я отметила три важных вывода:
1️⃣ Презумпции против КДЛ: сделки с аффилированными за 3 года до банкротства — тревожный флаг. Нет документов? Бремя доказывания — на вас.
2️⃣ «Я ничего не знал(а)» не работает. Суд смотрит на экономику: кто получал выгоду, тот и контролировал.
3️⃣ Ответственность — солидарная. И по полной: в «Сибэлектрощите» это ≈ 400 млн руб.

🔍 Что делать, чтобы не попасть в такую ситуацию?
Если вы КДЛ — ведите раздельный учет, оформляйте рыночные цены во внутригрупповых сделках, поддерживайте капитализацию каждого юрлица, не делайте одну компанию донором для другой в ущерб интересам кредиторов.
Если вы кредитор или АУ — внимательно смотрите на движение потоков, оспаривайте неэквивалентные сделки, не ждите с обеспечительными мерами.

📉 Суд давно ушел от формулы «только директор отвечает». Сейчас — отвечает тот, кто контролирует и получает выгоду. Даже если не значится в ЕГРЮЛ.

Урок Зотовых: центр прибыли = центр субсидиарной ответственности, если маржу выводили, а долги копились.

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 29
⚖️ Что можно требовать по косвенному иску? Спойлер: гораздо больше, чем кажется.

Косвенные иски — это не просто про убытки с директора. Их спектр шире, чем мы привыкли думать, и именно поэтому мы посвятили этому вопросу целый блок нашей предстоящей дискуссии 30 мая.

Если коротко: раньше суды склонялись к тому, что перечень косвенных исков закрыт.
📎 В законе прямо указаны:
▪️ взыскание убытков с директора (ст. 53.1 ГК),
▪️ оспаривание сделок (по 174, 173 ГК РФ),
▪️ взыскание вклада в имущество,
▪️ иск к материнской компании за убытки, причинённые дочернему обществу.

Но практика пошла дальше. Верховный суд в последние годы (и особенно в 2023–2025 гг.) размывает границы допустимого и допускает всё больше новых типов требований. Например:
🔹 Виндикация активов в дополнение к оспариванию сделки — если имущество уже ушло третьим лицам (дело «Комкон»).
🔹 Оспаривание цепочки сделок как притворных — даже если формально участник не участвовал в первой сделке (дело «Амтек»).
🔹 Взыскание неосновательного обогащения с контрагентов, через которых директор создавал параллельный бизнес (дело «Маракуйя»).
🔹 Оспаривание решений в дочернем обществе, если участник потерял возможность защитить права на своём уровне (дело Куфмана).

📍 ВС говорит: если есть конфликт интересов, если директор/мажоритарий блокирует возможность защиты — участник может пойти в обход. И даже если иск прямо не назван в законе — это ещё не повод его разворачивать.

Именно об этом будем говорить на дискуссии «Косвенные иски участников компании: расширение перечня?» — уже 30 мая в 10:00 в Zoom.

📌 Разберём следующие вопросы:
👉Перечень косвенных исков: какие иски могут подать участники?
👉Двойные косвенные иски: можно ли пропустить компанию-прослойку?
👉Исковая давность: по кому считать?
👉Выбор доступных средств защиты: можно ли заявить все иски сразу?
👉Судебные расходы: как возместить их с компании?
👉Множественность представителей в процессе: чье мнение решающее?
👉Преюдиция по косвенным искам: когда она помешает участнику?

📣 Это будет очень насыщенный разбор — на стыке теории, практики и личного опыта. Мы с Екатериной Ивановой систематизировали материалы ВС, ключевые кейсы, научные статьи и свои судебные файлы — и покажем вам, где сегодня проходят реальные границы допустимого по косвенным искам.

Регистрация по этой сделке. Приходите — будет полезно. Начинаем в пятницу в 10:00.

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 29
May 29
🔥 Last call. Почему вы не можете пропустить нашу дискуссию про косвенные иски
(и почему на неё стоит зарегистрироваться прямо сейчас)

🧩 Косвенные иски — это не просто «интересная» тема из учебников. Это реальный инструмент, который позволяет:
▪️ оспаривать сделки, когда директор бездействует,
▪️ взыскивать убытки, когда компания сама не идёт в суд,
▪️ возвращать активы, которые уже успели увести на третьих лиц,
▪️ защищать интересы миноритария в условиях корпоративного конфликта.

Но вот пара неприятных фактов:
📉 удовлетворяется только третий такой иск.
⚠️ суды по-прежнему предъявляют высокие стандарты для истцов.

📌 А значит, главное — не просто «подавать», а подавать правильно: с нужной структурой, нужным обоснованием и пониманием всей логики ВС РФ.

Сегодня в 10:00 мы с Екатериной Ивановой проведём дискуссию «Косвенные иски участников компании»
Это не «вводная лекция», а глубокая и структурная разборка самых острых проблем.

💡 Что обсудим:
➡️ Какие иски реально можно подать и добиться своей цели(а не только те, что в законе);
➡️ Что и как писать в иске, не нарушив процессуальных рамок;
➡️ Когда допустимо требовать виндикацию, реституцию и убытки;
➡️ Что такое двойной косвенный иск, и когда не участник компании может его заявить;
➡️ Как учитывать срок исковой давности и не попасть в процессуальную ловушку;
➡️ Кто будет платить судебные расходы, нюансы распределения при участии множества лиц из разных органов управления;
➡️ И как избежать главной ошибки — чтобы суд не посчитал, что вы действуете в личном интересе, а не в интересах компании.

📚 Мы собрали:
➡️ свежую судебную практику ВС,
➡️ ключевые кейсы из окружных кассаций,
➡️ позиции из научно-практических журналов,
➡️ и наш собственный опыт: как мы реально сопровождали такие споры, и что в них работает (или не работает).

📌 Если вы ведёте корпоративные споры, работаете с интересами участников/акционеров, подаёте или готовитесь подавать косвенные иски — эта дискуссия вам критически нужна. Чтобы не ошибиться, не потерять доверителя и не проиграть хороший кейс на ровном месте.

📲 Регистрируйтесь — начинаем сегодня ровно в 10:00 в Zoom.

🎯 Запись и материалы будут, но живое участие даёт больше: вы сможете задать свой вопрос и получить прямой ответ.

Если возникнут проблемы с получением ссылки на Zoom — пишите моим коллегам сюда @assistkks.

До встречи на дискуссии!

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 30
ООО «Связь-город»: обязательна ли нотариальная форма решений ОСУ, если все участники их исполняли?

Разбираю свежий кейс ВС РФ про эстопель в корпоративных правоотношениях.

Фабула дела Карауш М.В., участник ООО «Связь-город» с долей 20%, обратилась в АС ХМАО с иском к Обществу о взыскании 1 121 959,60 руб. задолженности по выплате дивидендов и 82 633,38 руб. процентов. Основанием иска стали решения общего собрания участников от 17.05.2022 и 17.08.2022 о распределении прибыли за 2020–2021 гг., которые Общество исполнило частично — в том числе путем передачи имущества в счет выплаты дивидендов. Оставшаяся сумма, по утверждению истца, выплачена не была.
Ответчик возражал, ссылаясь на ничтожность решений собраний за отсутствием нотариального удостоверения, обязательного согласно п. 3 ст. 67.1 ГК РФ и Обзору ВС от 25.12.2019.

Первая инстанция: иск удовлетворить частично. Производство по части процентов прекращено в связи с отказом истца.
Суд пришел к выводу, что:
📎 решения собраний действительно принимались всеми участниками;
📎 в уставе Общества установлен альтернативный способ удостоверения решений;
📎 в течение ряда лет решения о выплате дивидендов принимались и исполнялись без нотариального удостоверения;
📎 Общество уже частично исполнило спорное решение — передало имущество и часть денежных средств.
С учетом этого суд сослался на запрет противоречивого поведения (эстопель) и признал обязательство по выплате дивидендов действительным.

Апелляция: решение суда первой инстанции оставить в силе.
Поведение Общества, систематически исполнявшего решения, свидетельствует об их действительности. Отказ от выплаты части дивидендов признан нарушением принципа добросовестности.

Кассация: решения нижестоящих судов отменить, в иске отказать.
Суд округа исходил из того, что:
📎 с 01.09.2014 решения ОСУ должны удостоверяться нотариусом либо альтернативно — при наличии соответствующего положения в уставе;
📎 устав ООО «Связь-город» в новой редакции от 22.10.2018 утвержден решением, не удостоверенным нотариально;
📎 следовательно, все последующие решения ОСУ, принятые без нотариального удостоверения, ничтожны;
📎 частичное исполнение таких решений не устраняет их ничтожности.

Позиция ВС РФ: отменить кассационное постановление.
Основные разъяснения по делу:

1️⃣ Цель нотариальной формы. В соответствии с пп. 3 п. 3 ст. 67.1 ГК РФ, нотариальное удостоверение решений ОСУ или альтернативные формы, закрепленные в уставе либо единогласном решении, служат для предотвращения фальсификаций. Однако, если нет сомнений в принятии решения и его фактическом исполнении — его ничтожность не может быть признана.

2️⃣ Фактическое поведение сторон. Общество многократно и последовательно исполняло решения собраний без нотариального удостоверения:
13.01.2020 — дивиденды за 2017–2018 гг.
01.06.2021 — дивиденды за 2019 г.
17.05.2022 — дивиденды за 2020–2021 гг.
17.08.2022 — решение о выплате дивидендов Карауш М.В. в виде имущества и денежных средств.
Более того, оформлено нотариальное соглашение о передаче имущества, зарегистрировано право собственности.

3️⃣ Применение принципа эстопель. ВС РФ подчеркнул, что участник общества не вправе ссылаться на нарушение формы, если ранее своими действиями создавал правомерные ожидания исполнения решения. Общество не заявляло о фальсификации протоколов, не оспаривало факт принятия решений, и само их исполняло.

4️⃣ Ошибки суда округа. АС ЗСО неправомерно признал решения ничтожными только по формальным основаниям, проигнорировав фактическое поведение сторон и закрепленные нормы о добросовестности (ст. 1, 10, 166 ГК РФ).

Вывод. ВС РФ подтвердил: если корпоративные решения принимались и годами исполнялись всеми участниками без нотариального удостоверения, отказ от их исполнения под предлогом нарушения формы — это недопустимое противоречивое поведение. В таких случаях корпоративный эстопель защищает стабильность корпоративных отношений даже при формальных нарушениях формы.

Судебный акт: определение ВС РФ от 27.05.2025 № 304-ЭС24-23525 по делу № А75-20559/2023.

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 30
♐️♑️✝️♑️♌️✝️

Несколько мыслей про кейс «Связь-город», о котором писала выше

Коллегия ВС в этот раз приняла решение, которое одновременно и юридически выверено, и по-человечески справедливо.

Если говорить о правовой стороне, то, как мне кажется, именно для таких ситуаций и вводился в ГК механизм эстоппеля — чтобы не позволить участнику, который сам годами подтверждал и исполнял корпоративные решения, вдруг заявить: «А вот теперь я считаю, что всё это было недействительно, потому что не было печати и подписи нотариуса».

А если по сути — история выглядит как банальный отказ выплачивать дивиденды миноритарию, который в какой-то момент перестал устраивать мажоритариев. Удобный формальный повод, чтобы не платить. И вот тут уже речь не только о праве, но и о границах допустимого поведения в корпоративных отношениях. Поощрять такое поведение — значит разрушать доверие в обществе.

При этом за пределами конкретного дела остаётся одна важная, до конца не решённая правовая проблема: как применяются разъяснения, содержащиеся в судебных обзорах — только на будущее или с обратной силой? Напомню, что после декабрьского обзора 2019 года, где была сформулирована жёсткая позиция о необходимости нотариального удостоверения решений об альтернативном способе фиксации решений общего собрания, этот вопрос стал особенно острым.

Интересно, что мысль о перспективности действия обзора была обозначена сразу после его выхода в одном из отказных определений ВС РФ. Формально такие определения не создают прецедентов, и ссылаться на них как на устоявшуюся позицию, как мне представляется, малоперспективно. Хотя массовых исков об оспаривании корпоративных решений, принятых до обзора без нотариуса, не последовало. Позиция была негласно воспринята как сигнал на будущее.

В кейсе «Связь-город» Коллегия к этой теме не возвращается — и не говорит, нужно ли ретроспективно применять правила о нотариальных решения ОСУ?

Возможно, это и верный подход. Теория о действии обзоров только на будущий период спорна: в российской правовой традиции судебное толкование чаще всего воспринимается как имеющее ретроспективный характер. А отказные определения — слишком шаткая основа для выстраивания юридической аргументации.

А вот прямо закрепленный в ГК принцип эстоппеля — более сильная защита. И мы с вами в этом убедились на примере дела «Связь-город».

И вообще у меня осталось послевкусие от этого дела, что ВС РФ придерживается такого подхода, что правило из обзора об обязательности нотариальной формы решения ОСУ направлено на запрет необоснованных изменений в устав, но не является самоцелью без разбора все ненотриальные решения ничтожить.

Хотя тут возникает небольшое опасение — не пойдет ли практика по кривому пути, где сделки в обязательной нотариальной форме без ее соблюдения тоже начнут исцелять через учет фактического поведения сторон. Хотелось бы, что это были опасения из разряда «дуть на воду».

🗣 Юлия Михальчук
Please open Telegram to view this post
VIEW IN TELEGRAM
May 30
May 31
May 31
May 31
June 1
Media is too big
VIEW IN TELEGRAM
June 1