▪️پس از دوسال افزایش قیمت، حالا بازار مسکن در حال فروکش است و به بازار اصطلاحا buyer's market نزدیک می شود.
▪️طبق آمار گزارش شده توسط Canadian Real Estate Association (CREA) نسبت فروش-به-لیستینگ جدید در ماه آپریل از 76 درصد به 66 درصد رسیده است، که پایین ترین سطح از جون 2020 می باشد. این نسبت تعیین کننده آن است که در بازار فروش ملک چه کسی بیشترین قدرت را دارد.
▪️داگلاس پورتر اکونومیست ارشد بانک BMOنیز اعلام کرد در تورنتوی بزرگ این نسبت به 45 درصد کاهش یافته است که نشان می دهد حالا بازار، بازار خریداران buyer’s market است. این نسبت طی دوازده ماه گذشته بیش از 70 درصد بوده یعنی بازار به نفع فروشندگان بوده است.
▪️به گزارش CREA، طی ماه مارچ و آپریل فروش 12.6 درصد کم شده است که پایین ترین سطح از تابستان 2020 می باشد.
.
▪️طبق آمار گزارش شده توسط Canadian Real Estate Association (CREA) نسبت فروش-به-لیستینگ جدید در ماه آپریل از 76 درصد به 66 درصد رسیده است، که پایین ترین سطح از جون 2020 می باشد. این نسبت تعیین کننده آن است که در بازار فروش ملک چه کسی بیشترین قدرت را دارد.
▪️داگلاس پورتر اکونومیست ارشد بانک BMOنیز اعلام کرد در تورنتوی بزرگ این نسبت به 45 درصد کاهش یافته است که نشان می دهد حالا بازار، بازار خریداران buyer’s market است. این نسبت طی دوازده ماه گذشته بیش از 70 درصد بوده یعنی بازار به نفع فروشندگان بوده است.
▪️به گزارش CREA، طی ماه مارچ و آپریل فروش 12.6 درصد کم شده است که پایین ترین سطح از تابستان 2020 می باشد.
.
Canadian Home Prices Fall for Second Month in a Row as Mortgage Rates Bite
The scales are tipping ever closer to balanced territory in housing markets across Canada as rapidly rising borrowing costs have impacted homebuyer behaviour and purchasing power.
The April numbers from the Canadian Real Estate Association reveal home sales fell by 25.7% from the previous record-breaking year — down 12.6% from March alone — marking the slowest month seen since the summer of 2020 with sales down in 80% of local markets. However, CREA points out, the market remains quite hot from a historical perspective, as the third-busiest April on record.
.
The scales are tipping ever closer to balanced territory in housing markets across Canada as rapidly rising borrowing costs have impacted homebuyer behaviour and purchasing power.
The April numbers from the Canadian Real Estate Association reveal home sales fell by 25.7% from the previous record-breaking year — down 12.6% from March alone — marking the slowest month seen since the summer of 2020 with sales down in 80% of local markets. However, CREA points out, the market remains quite hot from a historical perspective, as the third-busiest April on record.
.
Is Now the Time to Buy?
Slowly, but surely, there were fewer buyers — or none at all — coming forth on offer night. The frantic urgency that had driven buyers over the course of the pandemic seemingly dissipated. Offer conditions such as upon inspection or financing — unheard of just a few short months prior — began to re-emerge.
The gut feeling of an imminent slowdown grew, especially among those working in suburban housing markets. Then, the April data drove it home: sales and prices were indeed falling, both month over month and from the February peak, as mortgage rate hikes whittled buyers’ purchasing power. According to numbers, it’s most prominent in the markets outside of the core: the average price of a home in Durham has slid $153,658 (12.5%) over the last two months, while York Region dipped by $160,952 (10.1%). Halton and Peel aren’t far behind, down 9.56% and 5.68% — $146,276 and $74,849 — respectively.
.
Slowly, but surely, there were fewer buyers — or none at all — coming forth on offer night. The frantic urgency that had driven buyers over the course of the pandemic seemingly dissipated. Offer conditions such as upon inspection or financing — unheard of just a few short months prior — began to re-emerge.
The gut feeling of an imminent slowdown grew, especially among those working in suburban housing markets. Then, the April data drove it home: sales and prices were indeed falling, both month over month and from the February peak, as mortgage rate hikes whittled buyers’ purchasing power. According to numbers, it’s most prominent in the markets outside of the core: the average price of a home in Durham has slid $153,658 (12.5%) over the last two months, while York Region dipped by $160,952 (10.1%). Halton and Peel aren’t far behind, down 9.56% and 5.68% — $146,276 and $74,849 — respectively.
.
And the pain extends well beyond the GTA. A broker in Peterborough, says he’s seen a significant shift over the last three to four weeks, as conditions reverse from the “quite substantial” run up the local market experienced at the start of the pandemic; sales and dollar volume are each down 28.9% and 15.5% on an annual basis.
It’s not as easy to sell a house right now. “The vocabulary has changed so much in the past few weeks: it has gone from, ‘What do we need to get this house? How high do we need to go? We really want this house,’ to, ‘This is our top, this is as high as we feel comfortable for the house.’ The buyers have more choice, and there’s a little more uncertainty there; they’re looking out for themselves and their situation, as opposed to just getting a house.”
.
It’s not as easy to sell a house right now. “The vocabulary has changed so much in the past few weeks: it has gone from, ‘What do we need to get this house? How high do we need to go? We really want this house,’ to, ‘This is our top, this is as high as we feel comfortable for the house.’ The buyers have more choice, and there’s a little more uncertainty there; they’re looking out for themselves and their situation, as opposed to just getting a house.”
.
قابل توجه خريداران و فروشندگان محترم خانه:
با يك تيم حرفه ای در زمينه فروش و خريد منزل رویایی شما از ابتدا تا انتها همراه شما هستيم.
خدمات ارائه شده:
- ارائه وام با کمترین نرخ بهره موجود در بازار
First, Second, Third Mortgages
- ارزیابی رایگان منزل شما Home Evaluation
- یافتن منزل رویایی شما با توجه به محل و بودجه
- دستیابی به اطلاعات کامل بازار جهت تصمیم گیری صحیح در هنگام خرید و یا فروش خانه
- خدمات ویژه برای خریداران بار اولی First Time Home Buyer
- خرید خانه برای سرمایه گذاری Investment Property
- تازه واردین به کانادا Newcomers
- غیر ساکنین کانادا Non-Resident
- خدمات بازسازی Renovation
☎️راههای ارتباطی با ما از طریق تلفن، ایمیل، واتس اپ، فیس بوک، اینستاگرام و تلگرام:
+1 (647) 772-9502
hoizady@yahoo.com
وب سایت:
https://www.homelifecimerman.com/Hojjatollah-Izady
فیسبوک:
https://www.facebook.com/Hojjatollah.Izady
اینستاگرام:
https://www.instagram.com/ihoizady/
واتس آپ:
https://wa.me/message/72TR24AJCPDPJ1
لینک تلگرام:
https://t.me/Buy_and_Sell_Property_in_Toronto
با يك تيم حرفه ای در زمينه فروش و خريد منزل رویایی شما از ابتدا تا انتها همراه شما هستيم.
خدمات ارائه شده:
- ارائه وام با کمترین نرخ بهره موجود در بازار
First, Second, Third Mortgages
- ارزیابی رایگان منزل شما Home Evaluation
- یافتن منزل رویایی شما با توجه به محل و بودجه
- دستیابی به اطلاعات کامل بازار جهت تصمیم گیری صحیح در هنگام خرید و یا فروش خانه
- خدمات ویژه برای خریداران بار اولی First Time Home Buyer
- خرید خانه برای سرمایه گذاری Investment Property
- تازه واردین به کانادا Newcomers
- غیر ساکنین کانادا Non-Resident
- خدمات بازسازی Renovation
☎️راههای ارتباطی با ما از طریق تلفن، ایمیل، واتس اپ، فیس بوک، اینستاگرام و تلگرام:
+1 (647) 772-9502
hoizady@yahoo.com
وب سایت:
https://www.homelifecimerman.com/Hojjatollah-Izady
فیسبوک:
https://www.facebook.com/Hojjatollah.Izady
اینستاگرام:
https://www.instagram.com/ihoizady/
واتس آپ:
https://wa.me/message/72TR24AJCPDPJ1
لینک تلگرام:
https://t.me/Buy_and_Sell_Property_in_Toronto
What rising mortgage rates mean for your HELOC
Borrowers should anticipate this summer will crank up the dial on their debt
Canadians love borrowing money. But the days of cheap loans are numbered with the Bank of Canada aggressively raising interest rates in order to target inflation.
And the borrowers who are most at risk are those carrying a balance on their home equity lines of credit (HELOCs).
Here’s more on why you might want to prioritize paying off a HELOC — and how you can do that wisely without putting the rest of your finances at risk.
.
Borrowers should anticipate this summer will crank up the dial on their debt
Canadians love borrowing money. But the days of cheap loans are numbered with the Bank of Canada aggressively raising interest rates in order to target inflation.
And the borrowers who are most at risk are those carrying a balance on their home equity lines of credit (HELOCs).
Here’s more on why you might want to prioritize paying off a HELOC — and how you can do that wisely without putting the rest of your finances at risk.
.
Canadians love their HELOCs
HELOCs allow homeowners to tap into their home equity to free up cash for other ventures, such as investments and renovations.
While some households were cutting back on their reliance on HELOCs, Statistics Canada noted there’s been an uptick in borrowing activity. A February 2022 report showed that Canadians were holding $168.5 billion in HELOC debt — a $2.3 billion increase from a year earlier.
But that may soon prove to be a real liability, experts say. That’s because HELOCs are variable-rate loans, meaning when the central bank increases its overnight rate, lenders follow suit.
How soon will this impact consumers?
The effect for HELOC holders will be almost instantaneous, says Robert Hogue, senior economist with RBC Economics in Toronto.
For nearly two years, the Bank of Canada chose to hold interest rates near zero, but record-setting inflation rates forced the bank to act earlier this year. In March, it increased its rate by 25 basis points — or 0.25 per cent. The bank then increased the rate by another 50 basis points in April.
Its next announcement will be June 1, and Hogue says economists anticipate the bank will add on another 50 basis points, bringing the rate up to 1.5 per cent — although it may take some time for the change to impact consumers’ wallets.
“In terms of cash flow … for many people, they may not see that big a difference,” says Hogue. “It’s just that it’s gonna take longer for them to pay back their loan.”
But he adds what should concern borrowers is the cumulative effect of the bank’s plan to raise rates several more times before the end of the year.
“We think that the overnight rate will reach 2.5 per cent by the fall,” says Hogue. “The bottom line is that variable rates are on their way up — and quite significantly. Certainly this will, over time, make it tighter for a number of Canadian households.”
What should borrowers do?
Raphael Ambrozewicz, a financial advisor and personal financial planner with Vancouver’s BlueShore Financial, says HELOC holders should only be concerned if they’re carrying a large balance on their line of credit, or if they need to make a big purchase soon and their budget is already tight.
Ambrozewicz ran the math on what an increase will mean for consumers. For every $100,000 they owe, an increase of half a per cent will translate into $42 more a month in interest, or $500 at the end of the year.
“On paper, $42 is not a lot — it depends on one’s budget,” says Ambrozewicz. “But when you account for inflation, the price of gas, and everything else out there that’s going significantly higher, $42 per month could be a lot.”
However, Ambrozewicz wouldn’t advise clients to prioritize paying down their HELOC — which he says is still one of the cheapest options for borrowing money — over higher interest debts like credit cards.
With the BoC indicating there are more hikes ahead, the incremental increases could start to take a toll on anyone whose budget is already maxed out.
Ambrozewicz recommends planning for your interest payments to double. If that makes you start to sweat, both Ambrozewicz and Hogue suggest touching base with a financial expert to get some advice.
“If you’re feeling some kind of a pinch or stress and you’re not sure how to handle it, pick up a phone, come in to talk to your banker,” says Ambrozewicz. “There’s no need to panic.”
.
HELOCs allow homeowners to tap into their home equity to free up cash for other ventures, such as investments and renovations.
While some households were cutting back on their reliance on HELOCs, Statistics Canada noted there’s been an uptick in borrowing activity. A February 2022 report showed that Canadians were holding $168.5 billion in HELOC debt — a $2.3 billion increase from a year earlier.
But that may soon prove to be a real liability, experts say. That’s because HELOCs are variable-rate loans, meaning when the central bank increases its overnight rate, lenders follow suit.
How soon will this impact consumers?
The effect for HELOC holders will be almost instantaneous, says Robert Hogue, senior economist with RBC Economics in Toronto.
For nearly two years, the Bank of Canada chose to hold interest rates near zero, but record-setting inflation rates forced the bank to act earlier this year. In March, it increased its rate by 25 basis points — or 0.25 per cent. The bank then increased the rate by another 50 basis points in April.
Its next announcement will be June 1, and Hogue says economists anticipate the bank will add on another 50 basis points, bringing the rate up to 1.5 per cent — although it may take some time for the change to impact consumers’ wallets.
“In terms of cash flow … for many people, they may not see that big a difference,” says Hogue. “It’s just that it’s gonna take longer for them to pay back their loan.”
But he adds what should concern borrowers is the cumulative effect of the bank’s plan to raise rates several more times before the end of the year.
“We think that the overnight rate will reach 2.5 per cent by the fall,” says Hogue. “The bottom line is that variable rates are on their way up — and quite significantly. Certainly this will, over time, make it tighter for a number of Canadian households.”
What should borrowers do?
Raphael Ambrozewicz, a financial advisor and personal financial planner with Vancouver’s BlueShore Financial, says HELOC holders should only be concerned if they’re carrying a large balance on their line of credit, or if they need to make a big purchase soon and their budget is already tight.
Ambrozewicz ran the math on what an increase will mean for consumers. For every $100,000 they owe, an increase of half a per cent will translate into $42 more a month in interest, or $500 at the end of the year.
“On paper, $42 is not a lot — it depends on one’s budget,” says Ambrozewicz. “But when you account for inflation, the price of gas, and everything else out there that’s going significantly higher, $42 per month could be a lot.”
However, Ambrozewicz wouldn’t advise clients to prioritize paying down their HELOC — which he says is still one of the cheapest options for borrowing money — over higher interest debts like credit cards.
With the BoC indicating there are more hikes ahead, the incremental increases could start to take a toll on anyone whose budget is already maxed out.
Ambrozewicz recommends planning for your interest payments to double. If that makes you start to sweat, both Ambrozewicz and Hogue suggest touching base with a financial expert to get some advice.
“If you’re feeling some kind of a pinch or stress and you’re not sure how to handle it, pick up a phone, come in to talk to your banker,” says Ambrozewicz. “There’s no need to panic.”
.
افزایش نرخ وام مسکن برای HELOC شما چه معنایی دارد؟
وام‌گیرندگان باید پیش‌بینی کنند که تابستان امسال رقم بدهی‌هایشان افزایش می‌یابد
کانادایی ها عاشق قرض گرفتن هستند. اما روزهای وام‌های ارزان قیمت با افزایش شدید نرخ بهره توسط بانک کانادا به منظور هدف‌یابی تورم از سوی بانک مرکزی کانادا رقم خورده است.
و وام گیرندگانی که بیشتر در معرض خطر هستند کسانی هستند که موجودی خطوط اعتباری سهام خانه home equity line of credit (HELOC) خود را دارند.
در اینجا بیشتر در مورد اینکه چرا ممکن است بخواهید پرداخت HELOC را در اولویت قرار دهید - و چگونه می توانید این کار را عاقلانه بدون به خطر انداختن بقیه امور مالی خود انجام دهید، آورده شده است.
.
وام‌گیرندگان باید پیش‌بینی کنند که تابستان امسال رقم بدهی‌هایشان افزایش می‌یابد
کانادایی ها عاشق قرض گرفتن هستند. اما روزهای وام‌های ارزان قیمت با افزایش شدید نرخ بهره توسط بانک کانادا به منظور هدف‌یابی تورم از سوی بانک مرکزی کانادا رقم خورده است.
و وام گیرندگانی که بیشتر در معرض خطر هستند کسانی هستند که موجودی خطوط اعتباری سهام خانه home equity line of credit (HELOC) خود را دارند.
در اینجا بیشتر در مورد اینکه چرا ممکن است بخواهید پرداخت HELOC را در اولویت قرار دهید - و چگونه می توانید این کار را عاقلانه بدون به خطر انداختن بقیه امور مالی خود انجام دهید، آورده شده است.
.
کانادایی ها HELOC های خود را دوست دارند
HELOC به صاحبان خانه اجازه می دهد تا از سرمایه خانه خود استفاده کنند تا پول نقد برای سرمایه گذاری های دیگر، مانند سرمایه گذاری و بازسازی، آزاد کنند.
در حالی که برخی از خانوارها اتکای خود به HELOC را کاهش دادند، اداره آمار کانادا اشاره کرد که فعالیت وام‌گیری افزایش یافته است. گزارش فوریه 2022 نشان داد که کانادایی ها 168.5 میلیارد دلار بدهی HELOC دارند که 2.3 میلیارد دلار نسبت به سال قبل افزایش داشته است.
اما کارشناسان می گویند که ممکن است به زودی ثابت شود که یک مسئولیت واقعی است. دلیل آن این است که HELOC ها وام هایی با نرخ متغیر هستند، به این معنی که زمانی که بانک مرکزی نرخ یک شبه خود را افزایش می دهد، وام دهندگان از این وام پیروی می کنند.
چقدر این موضوع بر مصرف کنندگان تأثیر می گذارد؟
رابرت هوگ، اقتصاددان ارشد RBC Economics در تورنتو می‌گوید که تأثیر آن برای دارندگان HELOC تقریباً آنی خواهد بود.
برای نزدیک به دو سال، بانک کانادا تصمیم گرفت که نرخ بهره را نزدیک به صفر نگه دارد، اما نرخ تورم رکورد، بانک را مجبور کرد تا اوایل امسال اقدام کند. در ماه مارس، نرخ خود را 25 واحد پایه یا 0.25 درصد افزایش داد. سپس بانک در ماه آوریل نرخ را 50 واحد پایه دیگر افزایش داد.
اعلام بعدی آن اول ژوئن خواهد بود و هوگ می‌گوید که اقتصاددانان پیش‌بینی می‌کنند که بانک 50 واحد پایه دیگر اضافه کند و نرخ را تا 1.5 درصد افزایش دهد - اگرچه ممکن است مدتی طول بکشد تا این تغییر بر کیف پول مشتریان تأثیر بگذارد.
هوگ می‌گوید: «از نظر جریان نقدی... برای بسیاری از مردم، ممکن است تفاوت بزرگی مشاهده نکنند. "فقط این است که بازپرداخت وامشان بیشتر طول می کشد."
اما او می افزاید آنچه که باید نگران وام گیرندگان باشد، اثر تجمعی برنامه بانک برای افزایش چندین بار نرخ بهره قبل از پایان سال است.
هوگ می گوید: «ما فکر می کنیم که نرخ یک شبه تا پاییز به 2.5 درصد خواهد رسید. نکته پایانی این است که نرخ های متغیر در حال افزایش هستند - و کاملاً قابل توجه است. مطمئناً این امر به مرور زمان برای تعدادی از خانوارهای کانادایی تنگ‌تر خواهد شد.»
وام گیرندگان چه باید بکنند؟
رافائل آمبروزویچ، مشاور مالی و برنامه‌ریز مالی شخصی در BlueShore Financial ونکوور، می‌گوید دارندگان HELOC تنها در صورتی باید نگران باشند که موجودی زیادی در خط اعتباری خود داشته باشند، یا اگر باید به زودی خرید بزرگی انجام دهند و بودجه آنها پایین است. در حال حاضر تنگ
آمبروزویچ محاسبات را در مورد معنای افزایش برای مصرف کنندگان انجام داد. به ازای هر 100000 دلار بدهی آنها، افزایش نیم درصدی به 42 دلار بیشتر در ماه یا 500 دلار در پایان سال تبدیل خواهد شد.
آمبروزویچ می گوید: "روی کاغذ، 42 دلار زیاد نیست - بستگی به بودجه فرد دارد." اما وقتی تورم، قیمت بنزین و هر چیز دیگری را که به طور قابل توجهی بالاتر می رود در نظر بگیرید، 42 دلار در ماه می تواند بسیار زیاد باشد.
با این حال، آمبروزویچ به مشتریان توصیه نمی‌کند که پرداخت HELOC خود را - که به گفته او هنوز یکی از ارزانترین گزینه‌ها برای استقراض پول است - به جای بدهی‌های بهره بالاتر مانند کارت‌های اعتباری، اولویت دهند.
با توجه به اینکه BoC نشان میدهد که افزایش‌های بیشتری در پیش است، افزایش تدریجی می‌تواند برای افرادی که بودجه‌شان از قبل به پایان رسیده است، آسیب ببیند.
آمبروزویچ توصیه می کند برای دو برابر شدن سود پرداختی خود برنامه ریزی کنید. اگر این باعث میشود که عرق کنید، هم آمبروزویچ و هم هوگ پیشنهاد می‌کنند برای دریافت مشاوره با یک متخصص مالی تماس بگیرید.
آمبروزویچ می‌گوید: «اگر احساس فشار یا استرس می‌کنید و مطمئن نیستید که چگونه آن را مدیریت کنید، تلفن را بردارید، برای صحبت با بانکدار خود وارد شوید. "نیازی به وحشت نیست."
HELOC به صاحبان خانه اجازه می دهد تا از سرمایه خانه خود استفاده کنند تا پول نقد برای سرمایه گذاری های دیگر، مانند سرمایه گذاری و بازسازی، آزاد کنند.
در حالی که برخی از خانوارها اتکای خود به HELOC را کاهش دادند، اداره آمار کانادا اشاره کرد که فعالیت وام‌گیری افزایش یافته است. گزارش فوریه 2022 نشان داد که کانادایی ها 168.5 میلیارد دلار بدهی HELOC دارند که 2.3 میلیارد دلار نسبت به سال قبل افزایش داشته است.
اما کارشناسان می گویند که ممکن است به زودی ثابت شود که یک مسئولیت واقعی است. دلیل آن این است که HELOC ها وام هایی با نرخ متغیر هستند، به این معنی که زمانی که بانک مرکزی نرخ یک شبه خود را افزایش می دهد، وام دهندگان از این وام پیروی می کنند.
چقدر این موضوع بر مصرف کنندگان تأثیر می گذارد؟
رابرت هوگ، اقتصاددان ارشد RBC Economics در تورنتو می‌گوید که تأثیر آن برای دارندگان HELOC تقریباً آنی خواهد بود.
برای نزدیک به دو سال، بانک کانادا تصمیم گرفت که نرخ بهره را نزدیک به صفر نگه دارد، اما نرخ تورم رکورد، بانک را مجبور کرد تا اوایل امسال اقدام کند. در ماه مارس، نرخ خود را 25 واحد پایه یا 0.25 درصد افزایش داد. سپس بانک در ماه آوریل نرخ را 50 واحد پایه دیگر افزایش داد.
اعلام بعدی آن اول ژوئن خواهد بود و هوگ می‌گوید که اقتصاددانان پیش‌بینی می‌کنند که بانک 50 واحد پایه دیگر اضافه کند و نرخ را تا 1.5 درصد افزایش دهد - اگرچه ممکن است مدتی طول بکشد تا این تغییر بر کیف پول مشتریان تأثیر بگذارد.
هوگ می‌گوید: «از نظر جریان نقدی... برای بسیاری از مردم، ممکن است تفاوت بزرگی مشاهده نکنند. "فقط این است که بازپرداخت وامشان بیشتر طول می کشد."
اما او می افزاید آنچه که باید نگران وام گیرندگان باشد، اثر تجمعی برنامه بانک برای افزایش چندین بار نرخ بهره قبل از پایان سال است.
هوگ می گوید: «ما فکر می کنیم که نرخ یک شبه تا پاییز به 2.5 درصد خواهد رسید. نکته پایانی این است که نرخ های متغیر در حال افزایش هستند - و کاملاً قابل توجه است. مطمئناً این امر به مرور زمان برای تعدادی از خانوارهای کانادایی تنگ‌تر خواهد شد.»
وام گیرندگان چه باید بکنند؟
رافائل آمبروزویچ، مشاور مالی و برنامه‌ریز مالی شخصی در BlueShore Financial ونکوور، می‌گوید دارندگان HELOC تنها در صورتی باید نگران باشند که موجودی زیادی در خط اعتباری خود داشته باشند، یا اگر باید به زودی خرید بزرگی انجام دهند و بودجه آنها پایین است. در حال حاضر تنگ
آمبروزویچ محاسبات را در مورد معنای افزایش برای مصرف کنندگان انجام داد. به ازای هر 100000 دلار بدهی آنها، افزایش نیم درصدی به 42 دلار بیشتر در ماه یا 500 دلار در پایان سال تبدیل خواهد شد.
آمبروزویچ می گوید: "روی کاغذ، 42 دلار زیاد نیست - بستگی به بودجه فرد دارد." اما وقتی تورم، قیمت بنزین و هر چیز دیگری را که به طور قابل توجهی بالاتر می رود در نظر بگیرید، 42 دلار در ماه می تواند بسیار زیاد باشد.
با این حال، آمبروزویچ به مشتریان توصیه نمی‌کند که پرداخت HELOC خود را - که به گفته او هنوز یکی از ارزانترین گزینه‌ها برای استقراض پول است - به جای بدهی‌های بهره بالاتر مانند کارت‌های اعتباری، اولویت دهند.
با توجه به اینکه BoC نشان میدهد که افزایش‌های بیشتری در پیش است، افزایش تدریجی می‌تواند برای افرادی که بودجه‌شان از قبل به پایان رسیده است، آسیب ببیند.
آمبروزویچ توصیه می کند برای دو برابر شدن سود پرداختی خود برنامه ریزی کنید. اگر این باعث میشود که عرق کنید، هم آمبروزویچ و هم هوگ پیشنهاد می‌کنند برای دریافت مشاوره با یک متخصص مالی تماس بگیرید.
آمبروزویچ می‌گوید: «اگر احساس فشار یا استرس می‌کنید و مطمئن نیستید که چگونه آن را مدیریت کنید، تلفن را بردارید، برای صحبت با بانکدار خود وارد شوید. "نیازی به وحشت نیست."
Stop hiking interest rates! Canadians want Bank of Canada to press pause amid deep financial worries
Conservative voters more likely to want interest rates to drop, survey suggests
Close to half of Canadians want the central bank to keep interest rates at one per cent and monitor how it’s affecting inflation before making any more moves, according to a survey conducted by the Angus Reid Institute. Only 27 per cent said the bank should hike more aggressively to dampen inflation, and another 13 per cent said rates should go lower to protect the housing and stock markets from spiralling.
Meanwhile, Canadians have never been so concerned about their finances, the poll said. Just over one quarter expect to be worse off by this time next year — a seven-point increase over last year, and a 13-year record, Angus Reid said. Their wallets have also taken a hit in the past 12 months. Thirty-six per cent said they are in worse financial straits compared to last year, the highest since 2010.
.
Conservative voters more likely to want interest rates to drop, survey suggests
Close to half of Canadians want the central bank to keep interest rates at one per cent and monitor how it’s affecting inflation before making any more moves, according to a survey conducted by the Angus Reid Institute. Only 27 per cent said the bank should hike more aggressively to dampen inflation, and another 13 per cent said rates should go lower to protect the housing and stock markets from spiralling.
Meanwhile, Canadians have never been so concerned about their finances, the poll said. Just over one quarter expect to be worse off by this time next year — a seven-point increase over last year, and a 13-year record, Angus Reid said. Their wallets have also taken a hit in the past 12 months. Thirty-six per cent said they are in worse financial straits compared to last year, the highest since 2010.
.
Media is too big
VIEW IN TELEGRAM
New Condo development located at Dufferin Street near Eglinton Avenue West, Toronto.
Please contact me for all your real estate needs!
647-772-9502
hoizady@yahoo.com
.
Please contact me for all your real estate needs!
647-772-9502
hoizady@yahoo.com
.
▪️به گزارش بانک BMOمناطق حومه تورنتو و مناطق اطراف آن، دارای حباب ترین بازار ملک در کانادا هستند. بگفته Robert Kavcic اقتصاددان ارشد بانک BMO حباب یکی از عوامل محرک در افزایش قیمت ملک در کانادا است. وی در مقاله روز 20 می اعلام کرد از اوایل دهه 1980، سالانه قیمت ملک سه درصد رشد داشته است که نشان دهنده تورم، افزایش دستمزدها و کاهش نرخ بهره است. او همچنین اشاره می کند اما حتی وقتیکه تورم به اوج خود در سی سال گذشته می رسد، قیمت خانه تنها در دو سال، بیش از یک سوم افزایش پیدا می کند که این افزایش آشکارا ماورای روند رشد است.
▪️در سه ماه ابتدایی سال بازار به اوج خود رسید، و قیمت خانه 38 درصد بالاتر از روند خود شد که در واقع بیشترین انحراف طی چهل سال گذشته می باشد. در تورنتو قیمت ملک حدود 41.2 درصد از روند معمول افزایش یافت، و در مناطق اطراف حومه این افزایش قیمت به 76.3 درصد رسید. قیمت کاتیج ها نیز با رشد 63 درصدی همراه بوده است.
▪️وی معتقد است قیمت املاک در شهرهای کانادا حباب دارند اما نه به اندازه جنوب اونتاریو. اما با افزایش نرخ بهره این حباب از بین می رود و بازار ملک اصلاح خواهد شد.
.
▪️در سه ماه ابتدایی سال بازار به اوج خود رسید، و قیمت خانه 38 درصد بالاتر از روند خود شد که در واقع بیشترین انحراف طی چهل سال گذشته می باشد. در تورنتو قیمت ملک حدود 41.2 درصد از روند معمول افزایش یافت، و در مناطق اطراف حومه این افزایش قیمت به 76.3 درصد رسید. قیمت کاتیج ها نیز با رشد 63 درصدی همراه بوده است.
▪️وی معتقد است قیمت املاک در شهرهای کانادا حباب دارند اما نه به اندازه جنوب اونتاریو. اما با افزایش نرخ بهره این حباب از بین می رود و بازار ملک اصلاح خواهد شد.
.
Bank of Canada all but certain to raise lending rates this week — with more hikes to come
Central bank rate expected to hit 1.5% on Wednesday — soon it could be twice that
The Bank of Canada is expected to raise its benchmark interest rate by half a percentage point on Wednesday, a move designed to rein in inflation, running at its highest level in decades.
There's a virtually unanimous view among economists that the bank will move its benchmark lending rate to 1.5 per cent on Wednesday, the second such hike in a row and a crystal clear signal that the pandemic-induced era of cheap money has come to an end.
While that's bad news for anyone who owes money or wants to borrow some, it's not hard to see why the bank feels compelled to act.
The price of everything from food to gasoline and housing has exploded during the pandemic, as supply and demand imbalances brought about because of COVID-19 have coupled with record-setting amounts of stimulus cash to fuel inflation.
.
Central bank rate expected to hit 1.5% on Wednesday — soon it could be twice that
The Bank of Canada is expected to raise its benchmark interest rate by half a percentage point on Wednesday, a move designed to rein in inflation, running at its highest level in decades.
There's a virtually unanimous view among economists that the bank will move its benchmark lending rate to 1.5 per cent on Wednesday, the second such hike in a row and a crystal clear signal that the pandemic-induced era of cheap money has come to an end.
While that's bad news for anyone who owes money or wants to borrow some, it's not hard to see why the bank feels compelled to act.
The price of everything from food to gasoline and housing has exploded during the pandemic, as supply and demand imbalances brought about because of COVID-19 have coupled with record-setting amounts of stimulus cash to fuel inflation.
.
Officially, Canada's inflation rate sits at 6.8 per cent, its highest level in 30 years. Costs for basic necessities, like putting food on the table and keeping a roof over one's head, have gone up by even more, with food and shelter rising 9.7 and 7.4 per cent, respectively, in the past year.
The current inflation rate for necessities is two to three times higher than what the bank likes to see. While low interest rates aren't the only factor driving up inflation, the central bank is feeling the pressure to move swiftly to cool things down.
Nathan Janzen, an economist with RBC, thinks Canada's central bank is on track for a series of larger-than-normal hikes in a row, until its rate gets to roughly three per cent. Canada's benchmark interest rate hasn't hit that level since the 2008 financial crisis.
"The looming question is whether rates need to rise above that neutral range to get inflation back under control," Janzen said.
.
The current inflation rate for necessities is two to three times higher than what the bank likes to see. While low interest rates aren't the only factor driving up inflation, the central bank is feeling the pressure to move swiftly to cool things down.
Nathan Janzen, an economist with RBC, thinks Canada's central bank is on track for a series of larger-than-normal hikes in a row, until its rate gets to roughly three per cent. Canada's benchmark interest rate hasn't hit that level since the 2008 financial crisis.
"The looming question is whether rates need to rise above that neutral range to get inflation back under control," Janzen said.
.
🔶 افزایش قابل توجه نرخ اجاره آپارتمان های رنتال در نقاط مختلف تورنتوی بزرگ
● تازه ترین گزارش وب سایت TorontoRentals نشان میدهد که مبلغ اجاره ساختمان های رنتال در نقاط مختلف تورنتوی بزرگ همچنان در حال افزایش است و در دان تاون تورنتو، این میزان در اپریل امسال با افزایش 16 درصدی نسبت به اپریل2021 به 2,325 دلار در ماه رسیده است.
● در بین شهرهای مختلف ناحیه GTA، اجاره آپارتمان های رنتال در ریچموندهیل انتاریو بیش از هر نقطه دیگری افزایش یافته و با 26 درصد رشد نسبت به اپریل سال گذشته به ماهیانه 2,177 دلار رسیده است.
● رنتال های اتوبیکو نیز با 15% رشد نسبت به سال قبل هم اکنون بطور متوسط با نرخ 2,168 دلار در ماه اجاره داده میشوند.
● براساس این گزارش هم اکنون شهر ویتبی انتاریو با متوسط اجاره ماهانه 1,364 دلار برای آپارتمان های یکخوابه و 1,862 دلار برای آپارتمان های دوخوابه، ارزانترین شهر برای اجاره واحدهای رنتال محسوب میشود. ارزانترین رنتال های سه خوابه نیز با متوسط مبلغ 2,291 دلار در آشوا انتاریو قرار دارند.
.
● تازه ترین گزارش وب سایت TorontoRentals نشان میدهد که مبلغ اجاره ساختمان های رنتال در نقاط مختلف تورنتوی بزرگ همچنان در حال افزایش است و در دان تاون تورنتو، این میزان در اپریل امسال با افزایش 16 درصدی نسبت به اپریل2021 به 2,325 دلار در ماه رسیده است.
● در بین شهرهای مختلف ناحیه GTA، اجاره آپارتمان های رنتال در ریچموندهیل انتاریو بیش از هر نقطه دیگری افزایش یافته و با 26 درصد رشد نسبت به اپریل سال گذشته به ماهیانه 2,177 دلار رسیده است.
● رنتال های اتوبیکو نیز با 15% رشد نسبت به سال قبل هم اکنون بطور متوسط با نرخ 2,168 دلار در ماه اجاره داده میشوند.
● براساس این گزارش هم اکنون شهر ویتبی انتاریو با متوسط اجاره ماهانه 1,364 دلار برای آپارتمان های یکخوابه و 1,862 دلار برای آپارتمان های دوخوابه، ارزانترین شهر برای اجاره واحدهای رنتال محسوب میشود. ارزانترین رنتال های سه خوابه نیز با متوسط مبلغ 2,291 دلار در آشوا انتاریو قرار دارند.
.
The Bank of Canada raised its benchmark interest rate to 1.5 per cent on Wednesday and signalled that more hikes are on the way.
The decision by the central bank to raise its rate by half a percentage point was widely expected as it moves to aggressively rein in high inflation.
In a vacuum, central banks slash interest rates to encourage borrowing and investing to stimulate a sluggish economy, and they raise rates when they want to cool down an overheated economy.
Just as many other countries did, Canada reduced lending rates in the early days of the COVID-19 pandemic. But those record-low borrowing rates have contributed to rising inflation, which is what's prompting the central bank to change direction.
While the cost of living is already at its highest rate in 30 years, the central bank says it doesn't think things have peaked just yet, saying in a statement on Wednesday that inflation "will likely move even higher in the near term before beginning to ease."
.
The decision by the central bank to raise its rate by half a percentage point was widely expected as it moves to aggressively rein in high inflation.
In a vacuum, central banks slash interest rates to encourage borrowing and investing to stimulate a sluggish economy, and they raise rates when they want to cool down an overheated economy.
Just as many other countries did, Canada reduced lending rates in the early days of the COVID-19 pandemic. But those record-low borrowing rates have contributed to rising inflation, which is what's prompting the central bank to change direction.
While the cost of living is already at its highest rate in 30 years, the central bank says it doesn't think things have peaked just yet, saying in a statement on Wednesday that inflation "will likely move even higher in the near term before beginning to ease."
.
While the half point rise, only the second in two decades, was widely expected the hawkish tone of the statement caught economists’ attention.
Especially its last sentence.
“The Governing Council is prepared to act more forcefully if needed to meet its commitment to achieve the two per cent inflation target.”
Some took this as an “ominous hint” that a 75 bp hike was on the table for the Bank’s next decision in July.
“That phrase introduces the risk of a 75 bp hike at the next meeting in July, though such a drastic move would likely need to be accompanied by another unexpected acceleration in inflation,” wrote BMO strategist Benjamin Reitzes in a note entitled “Top Hawk.”
While BMO still expects the Bank’s rate to peak at 2.5%, risks of a higher end rate have increased after that “very hawkish statement.”
Higher rates could come as a nasty shock to some Canadians as consumer debt climbs.
Equifax said total consumer debt increased 8.6% in the first quarter, climbing to $2.3 trillion over the past year. The average debt per person is also up for the first time since 2019, rising to $20,744, a 1.5% increase from 2021.
New card volumes soared 31.2% from 2021 and lenders are extending credit on new cards to an average of more than $5,500, the highest in seven years.
In another study out today, TransUnion reports that Canada’s credit card market is surging. Total credit balances rose 9.2% in the first quarter from the year before and are up 13.8% from the first quarter of 2020.
“After a year of reduced activity, consumer demand for credit cards is returning, and card issuers are moving into growth mode,” said TransUnion.
Interest rate hikes have already dampened the mortgage market, with new mortgage volume down 13.2% this quarter compared to the highs of 2021, but levels are still above what was seen before the pandemic, said Equifax. Ontario and B.C., Canada’s priciest markets, saw the biggest drops at 15.7% and 17.6% respectively.
New HELOCs were 6.6% higher than the first quarter last year.
Also noteworthy is the number of Canadians with multiple mortgages continues to rise. The 17% with more than one active mortgage is 2.5% higher than in 2021 and 9.3% higher compared to the last period of higher interest rates in 2018, said Equifax.
.
Especially its last sentence.
“The Governing Council is prepared to act more forcefully if needed to meet its commitment to achieve the two per cent inflation target.”
Some took this as an “ominous hint” that a 75 bp hike was on the table for the Bank’s next decision in July.
“That phrase introduces the risk of a 75 bp hike at the next meeting in July, though such a drastic move would likely need to be accompanied by another unexpected acceleration in inflation,” wrote BMO strategist Benjamin Reitzes in a note entitled “Top Hawk.”
While BMO still expects the Bank’s rate to peak at 2.5%, risks of a higher end rate have increased after that “very hawkish statement.”
Higher rates could come as a nasty shock to some Canadians as consumer debt climbs.
Equifax said total consumer debt increased 8.6% in the first quarter, climbing to $2.3 trillion over the past year. The average debt per person is also up for the first time since 2019, rising to $20,744, a 1.5% increase from 2021.
New card volumes soared 31.2% from 2021 and lenders are extending credit on new cards to an average of more than $5,500, the highest in seven years.
In another study out today, TransUnion reports that Canada’s credit card market is surging. Total credit balances rose 9.2% in the first quarter from the year before and are up 13.8% from the first quarter of 2020.
“After a year of reduced activity, consumer demand for credit cards is returning, and card issuers are moving into growth mode,” said TransUnion.
Interest rate hikes have already dampened the mortgage market, with new mortgage volume down 13.2% this quarter compared to the highs of 2021, but levels are still above what was seen before the pandemic, said Equifax. Ontario and B.C., Canada’s priciest markets, saw the biggest drops at 15.7% and 17.6% respectively.
New HELOCs were 6.6% higher than the first quarter last year.
Also noteworthy is the number of Canadians with multiple mortgages continues to rise. The 17% with more than one active mortgage is 2.5% higher than in 2021 and 9.3% higher compared to the last period of higher interest rates in 2018, said Equifax.
.
Market Watch Infographic for May 2022
قابل توجه خريداران و فروشندگان محترم خانه:
با يك تيم حرفه ای در زمينه فروش و خريد منزل رویایی شما از ابتدا تا انتها همراه شما هستيم.
خدمات ارائه شده:
- ارائه وام با کمترین نرخ بهره موجود در بازار
First, Second, Third Mortgages
- ارزیابی رایگان منزل شما Home Evaluation
- یافتن منزل رویایی شما با توجه به محل و بودجه
- دستیابی به اطلاعات کامل بازار جهت تصمیم گیری صحیح در هنگام خرید و یا فروش خانه
- خدمات ویژه برای خریداران بار اولی First Time Home Buyer
- خرید خانه برای سرمایه گذاری Investment Property
- تازه واردین به کانادا Newcomers
- غیر ساکنین کانادا Non-Resident
- خدمات بازسازی Renovation
☎️راههای ارتباطی با ما از طریق تلفن، ایمیل، واتس اپ، فیس بوک، اینستاگرام و تلگرام:
+1 (647) 772-9502
hoizady@yahoo.com
وب سایت:
https://www.homelifecimerman.com/Hojjatollah-Izady
فیسبوک:
https://www.facebook.com/Hojjatollah.Izady
اینستاگرام:
https://www.instagram.com/ihoizady/
واتس آپ:
https://wa.me/message/72TR24AJCPDPJ1
لینک تلگرام:
https://t.me/Buy_and_Sell_Property_in_Toronto
.
قابل توجه خريداران و فروشندگان محترم خانه:
با يك تيم حرفه ای در زمينه فروش و خريد منزل رویایی شما از ابتدا تا انتها همراه شما هستيم.
خدمات ارائه شده:
- ارائه وام با کمترین نرخ بهره موجود در بازار
First, Second, Third Mortgages
- ارزیابی رایگان منزل شما Home Evaluation
- یافتن منزل رویایی شما با توجه به محل و بودجه
- دستیابی به اطلاعات کامل بازار جهت تصمیم گیری صحیح در هنگام خرید و یا فروش خانه
- خدمات ویژه برای خریداران بار اولی First Time Home Buyer
- خرید خانه برای سرمایه گذاری Investment Property
- تازه واردین به کانادا Newcomers
- غیر ساکنین کانادا Non-Resident
- خدمات بازسازی Renovation
☎️راههای ارتباطی با ما از طریق تلفن، ایمیل، واتس اپ، فیس بوک، اینستاگرام و تلگرام:
+1 (647) 772-9502
hoizady@yahoo.com
وب سایت:
https://www.homelifecimerman.com/Hojjatollah-Izady
فیسبوک:
https://www.facebook.com/Hojjatollah.Izady
اینستاگرام:
https://www.instagram.com/ihoizady/
واتس آپ:
https://wa.me/message/72TR24AJCPDPJ1
لینک تلگرام:
https://t.me/Buy_and_Sell_Property_in_Toronto
.
Industrial Rd
Richmond Hill, Ontario
Industrial
For Sale Listed for: $6,399,000
5 Bathrooms
Property Type: Industrial
Size: 15,200 feet²
Lot Size: 110.08 × 278.55 feet
Annual Property Taxes: $23,288.13
Total Parking Spaces: 10
Height: Approx. 14 to 18 feet
Description:
Rarely Offered Well Maintained "Free-Standing Building" In The Heart Of Richmond Hills! Divided Into 2 Units. One Unit Is Tenanted And One Is Currently Vacant, W/Ample Parking. Close To All Amenities And Easy Access To Hwy 404. Front Of The Bldg Has Appox.14 Ft Clear Height, Rear Has Approx. 18 Ft Clear Height. 3 Drive-In Doors. Many Improvements Over The Last Several Years Have Been Completed. Permitted Uses Include Manufacturing And Industrial Operations, Warehousing And Storage.
For Booking please call:
Hojjatollah Izady
Realtor
HomeLife/Cimerman Real Estate Ltd., Brokerage
647-772-9502
hoizady@yahoo.com
.
Richmond Hill, Ontario
Industrial
For Sale Listed for: $6,399,000
5 Bathrooms
Property Type: Industrial
Size: 15,200 feet²
Lot Size: 110.08 × 278.55 feet
Annual Property Taxes: $23,288.13
Total Parking Spaces: 10
Height: Approx. 14 to 18 feet
Description:
Rarely Offered Well Maintained "Free-Standing Building" In The Heart Of Richmond Hills! Divided Into 2 Units. One Unit Is Tenanted And One Is Currently Vacant, W/Ample Parking. Close To All Amenities And Easy Access To Hwy 404. Front Of The Bldg Has Appox.14 Ft Clear Height, Rear Has Approx. 18 Ft Clear Height. 3 Drive-In Doors. Many Improvements Over The Last Several Years Have Been Completed. Permitted Uses Include Manufacturing And Industrial Operations, Warehousing And Storage.
For Booking please call:
Hojjatollah Izady
Realtor
HomeLife/Cimerman Real Estate Ltd., Brokerage
647-772-9502
hoizady@yahoo.com
.